Заседание ФРС 26 июля 2023 и выступление Пауэлла по процентной ставке, что будет с Биткоином
26 июля в 21:00 по МСК состоится заседание ФРС, и в 21:30 по МСК выступление Джерома Пауэлла. На данном заседании ФРС ожидается повышение процентной ставки на 25 б.п. (+0.25%).
Состоится заседание 26 июля в 21:00 по Московскому времени (UTC +3:00) и ожидания на текущем этапе сформировались в районе 5.00 — 5.25 и 5.25 — 5.50%. То есть за повышение на 25 б.п. голосует большинство 98%.
ФРС необходимо оставить ставку на том же уровне, т.к. в условиях снижающейся инфляции дальнейшее ужесточение ДКП лишь увеличивает риск рецессии и финансовой нестабильности.
«Но, похоже, ФРС настроена на повышение. Все считают, что повышение ставки ФРС на этой неделе будет последним — кроме самой ФРС.»
Присоединяйся к нам в телеграм РУ-Крипто, там мы будем смотреть LIVE заседание ФРС с комментариями.
Bloomberg.com: «Протокол заседания FOMC показал, что внутри комитета есть разногласия, и решение о паузе в июне было поддержано не всеми участниками. Некоторые чиновники, очевидно, были готовы выступить за повышение на предыдущем заседании.»
Из чего следует, если на июльском заседании ФРС, по аналогии с предыдущим не будет поднята ставка и возьмется пауза, то рынки будет ожидать рост. Сейчас в курс закладывается поднятие ставки в июле на 0.25, до 5.25 — 5.50%.
�� Читайте нас в Telegram : Аналитика, новости и инсайды, а так же вступайте в наш закрытый крипто-клуб с уникальной инфой и чатом.
Содержание
Что ожидают председатели ФРС
- Учитывая значительное совокупное ужесточение ДКП и задержки, с которыми политика влияет на экономическую активность и инфляцию, почти все участники сочли целесообразным сохранение ставки на уровне 5.25%.
- Несколько участников выступили за повышение ставки на 0.25%, ссылаясь на сильный рынок труда и устойчивость других экономических данных
- Почти все участники считают, что в этом году может потребоваться дальнейшее ужесточение политики на фоне неопределенности относительно экономических перспектив и устойчивой инфляции
- Прогноз экономистов ФРС по прежнему предполагает, что дальнейшее ужесточение условий банковского кредитования на фоне и без того жестких финансовых условий приведет к умеренной рецессии, которая начнется позже в этом году.
Председатели ФРС, о текущей ситуации:
- ФРС не удовлетворена текущим уровнем инфляции, есть улучшения, но этого пока недостаточно.
- Борьба с инфляцией — главный приоритет ФРС.
- Может пройти год или два года прежде чем мы увидим эффект от денежно-кредитной политики ФРС.
- Нам придется ещё повысить ставки, исходя из поступающих макроданных.
Что ожидает Wall Street от заседания ФРС 26 июля 2023
FT.com: «Центральные банки поднимают ставку самым быстрым темпом с 1990-х, но инфляция ещё не подавлена. Пауэлл и Лагард говорят, что инфляция вернется к 2% только в 2025»
BofA: «2023 г. не оправдал медвежьих ожиданий инвесторов. Индекс S&P 500 (SPX) вырос на 15.9% за 1 полугодие 2023 г. — это 12-й лучший показатель с 1928 г. и значительно превышает среднее изменение SPX за 1 полугодие в 3.6%. Это потенциально плохая новость для медведей: SPX, как правило, продолжает свой рост во 2-м полугодии после сильного 1-го.»
Goldman Sachs: «ФРС наверняка повысит ставку на 0.25% в июле, однако, мы ожидаем, что это будет последним повышением ставки в текущем цикле. Пауэлл в своих выступлениях утверждал, что теперь, когда Комитет ближе к цели, необходимо двигаться «осторожным темпом». Большинство наблюдателей за ФРС интерпретировали это как «повышение на каждом втором заседании». Исходя из этого, следующее такое заседание состоится в ноябре, к тому времени на руках у будет ФРС еще 3 отчета по инфляции. Согласно нашему прогнозу ФРС не увидит необходимости в дальнейшем повышении к ноябрю.»
Barrons: «Индекс NASDAQ игнорирует действия ФРС: а зря. ФРС урезает предложение денег, а технологические акции растут. Это редко происходит одновременно. Если прошлое повторится, то следующее движение для NASDAQ — вниз.»
Goldman Sachs: «Рынки прогнозировали достижение целевого показателя ФРС по инфляции уже к лету следующего года, а после выхода последних данных по инфляции в США они еще больше сократили этот прогноз. Мы считаем, что рынки неадекватно оценивают перспективы, т.к. без существенного ухудшения ситуации на рынке труда, осуществление данных прогнозов — маловероятно.»
Bank of America: «ФРС: «В июле — повышение, далее все зависит от данных». Мы ожидаем повышение ставки и в сентябре, т.к. ФРС, скорее всего, захочет увидеть еще несколько месяцев благоприятных данных по инфляции, прежде чем уверенно заявить о прекращении повышений и начать удерживать ставку.
�� Аналитика крипторынка, новости и инсайды — Телеграм канал , а так же вступайте в наш закрытый крипто-клуб с уникальной инфой и чатом в телеграм
�� Скидка и бонусы криптобирж. При регистрации от нас на Bybit, HTX Huobi и Mexc, вы получите скидку на торговую комиссию до 20%, бонус до $30 000, и доступ в наш крипто-клуб! — Узнать подробнее
Что будет с курсом Биткоина 26 июля на заседании ФРС и выступлении Пауэлла
26 июня произойдёт заседание ФРС, до которого выйдет ряд экономических данных в США. От которых как заявляли ранее председатели ФРС, будет зависеть поднятие или не поднятие ставки на заседании.
На фоне хороших экономических данных сейчас 98% ожидает поднятие ставки, в курс уже сейчас заложено повышение на 0.25%, но если ФРС не поднимет ставку, как и в прошлый раз при аналогичной же ситуации, то рынки могут сильно вырасти.
В таком случае, до заседания ФРС вполне ожидаем боковик, в диапазоне $29 200 — $31 500, а затем рост в случае не поднятия ставки, о чем написано в начале статьи к $32 000.
Или падение в район $27 500, при самом негативном раскладе, к нижней границе «расширяющегося клина».
�� Присоединяйся в телеграм канал и крипто-клуб
Аналитика, прогнозы курса криптовалют, новости и инсайды: Telegram канал РУ-Крипто . Так же вступай в наш закрытый крипто-клуб RUCRYPTO CLUB, с уникальной инфой и чатом в телеграм.
�� Скидка 20% на крипту и бонус до $30 000
При регистрации от нас на бирже Bybit, HTX Huobi и Mexc вы получите 20% скидку на торговую комиссию навсегда, бонус за регистрация до $30 000 и доступ в закрытый крипто-клуб! — Узнать подробнее
Заседание ФРС 20 сентрября 2023 и выступление Пауэлла по процентной ставке, что будет с Биткоином
20 сентября в 21:00 по МСК состоится заседание ФРС, и в 21:30 по МСК выступление Джерома Пауэлла. На данном заседании ФРС ожидается не повышение процентной ставки.
Состоится заседание 20 сентября в 21:00 по Московскому времени (UTC +3:00) и ожидания на текущем этапе сформировались в районе 5.25 — 5.50%. То есть за не повышение ставки голосует большинство ~90%.
Во время выступления в Джексон Хоул Пауэлл не дал четких сигналов о том, что ставка будет повышена в скором времени. Мы по-прежнему считаем, что ФРС не будет изменять ставку на ближайших заседаниях. JP Morgan
Присоединяйся к нам в телеграм РУ-Крипто, там мы будем смотреть LIVE заседание ФРС с комментариями.
Уровень безработицы в США вырос до 3.8% в августе — максимум с февраля 2022.
Вышедшие данные по рынку труда повышают вероятность того, что ФРС оставит ставку неизменной на сентябрьском заседании.
Рынок больше не ожидает от ФРС повышения, поэтому следующим этапом может стать снижение ставки. Исторически рынок падает, когда ФРС начинает снижать ставки, т.к. это обычно происходит в ответ на рецессию.
Фьючерсный рынок так же ожидает, что ФРС больше не будет повышать ставку в этом году.
Ставка останется неизменной с 93% вероятностью в сентябре, с 54% вероятность в ноябре и с 53% вероятностью в декабре.
�� Читайте нас в Telegram : Аналитика, новости и инсайды, а так же вступайте в наш закрытый крипто-клуб с уникальной инфой и чатом.
Содержание
Рыночные ожидания по ставке ФРС в 2023 — 2025
- 20 сентября 2023: Пауза.
- 1 ноября 2023: Пауза.
- 13 декабря 2023: Пауза.
- 31 января 2024 года: Пауза.
- 20 марта 2024 года: Пауза.
- 1 мая 2024 года: снижение на 25 б.п. до 5.00-5.25%.
- К январю 2025 года: снижение до 4,00-4,25%.
Что ожидают председатели ФРС и ФРБ
Susan Collins (глава ФРБ Бостона.): «Слишком рано говорить о том, что инфляция устойчиво возвращается к таргету. ФРС, скорее всего, сможет достичь целей, не причинив ощутимого экономического ущерба. Сейчас самое время проявить терпение и обдуманность в политике».
Lorie Logan (глава ФРБ Далласа): «Возможно, уместно будет пропустить повышение ставки в сентябре, но это не будет означать, что цикл ужесточения закончен. Сильный рынок труда говорит о том, что мы не закончили работу по восстановлению ценовой стабильности».
Austan Goolsbee (глава ФРБ Чикаго): «Я пока не решил, как буду голосовать на заседании в сентябре, все зависит от макроданных».
Williams (председатель ФРС): «Есть риск более сильного роста экономики, чем ожидалось».
Kashkari (председатель ФРС): «Мы пока не уверены, насколько необходимо повысить процентную ставку для снижения инфляции к целевому показателю 2%. Снижение инфляции до 3% в июне — хорошая новость. Решение по процентной ставке в сентябре зависит от макроданных».
Robert S. Kaplan (экс-председатель ФРС): «ФРС опасается “липкой” инфляции, поэтому пока сохраняет риторику по процентной ставке неизменной. Я предполагаю, что в течение следующего года или двух лет будет довольно много активности по слиянию банков».
Что ожидает Wall Street от заседания ФРС 20 сентября 2023
Bank of America: «Ожидаем последние повышение ставки в ноябре 2023. Первое снижение ожидаем в июне 2024 вместе с окончанием QT. До конца 2024 ставка снизится на 0.75%, а до конца 2025 — еще на 1.0%».
CEO Goldman: «Экономика США ведет себя более сильно, чем ожидалось».
Bank of America: «Рынки прайсят скорый конец цикла повышения ставки ФРС и это должно оказывать негативное влияние на доллар США. Однако время, через которое ставка будет снижена, и шаг снижения окажут гораздо большее влияния на динамику доллара, чем разница +/- 0.25% в конечном уровне ставки. Сохраняем умеренно бычий настрой по доллару против валют G10 до конца года».
Deutsche bank: «Рецессия в США более вероятна, чем ожидаемая мягкая посадка экономики. Учитывая, что инфляция значительно превысила целевой показатель, ФРС следует сделать ошибку в сторону слишком сильного ужесточения, а не слишком слабого. Мягкая посадка все еще может быть достигнута, но все ещё вероятно, что ФРС придется понизить спрос ниже потенциального, чтобы довести инфляцию до целевого уровня».
Bloomberg: «ФРС, вероятно, воздержится от объявления пика по процентной ставке».
JPMorgan: «ФРС ни за что не даст сигнал об окончании цикла ужесточения ДКП».
Citadel: «Есть вероятность, что ФРС может еще повысить ставку в этом году».
Donald Trump: «Байден разрушил экономику США».
Joe Biden: «У США самая сильная экономика в мире».
Bailey (BoE) «Мы близки к пику ставок, но я не говорю, что мы достигли пика по ставкам. Мы больше не находимся на этапе, когда было ясно, что ставки необходимо повысить, теперь мы руководствуемся данными, поскольку политика является ограничительной».
�� Аналитика крипторынка, новости и инсайды — Телеграм канал , а так же вступайте в наш закрытый крипто-клуб с уникальной инфой и чатом в телеграм
�� Скидка и бонусы криптобирж. При регистрации от нас на Bybit, HTX Huobi и Mexc, вы получите скидку на торговую комиссию до 20%, бонус до $30 000, и доступ в наш крипто-клуб! — Узнать подробнее
Что будет с курсом Биткоина 20 сентября на заседании ФРС и выступлении Пауэлла
20 сентября произойдёт заседание ФРС, до которого выйдет ряд экономических данных в США. На заседании ФРС ожидается не поднятие процентной ставки. Рыночные ожидания складываются на том, что ставка останется не изменой на уровне 5.25 — 5.50%.
ТА: «Биткоин в середине августа пробил расширяющийся клин и скорректировался до уровня 0.32 фибоначи, где у 25 600 нашёл поддержку, которая так же является зеркальным уровнем. В целом небольшое снижение в район 23 800, как это показано на графике возможно, там главная криптовалюта войдёт в зону сильных покупок, откуда следует ожидать отскок в октябре. Но, а бычий рынок стоит ожидать к 2024 году, ждать осталось не долго».
Но, а более подробно читайте у нас в Telegram RU-Crypto.
�� Присоединяйся в телеграм канал и крипто-клуб
Аналитика, прогнозы курса криптовалют, новости и инсайды: Telegram канал РУ-Крипто . Так же вступай в наш закрытый крипто-клуб RUCRYPTO CLUB, с уникальной инфой и чатом в телеграм.
�� Скидка 20% на крипту и бонус до $30 000
При регистрации от нас на бирже Bybit, HTX Huobi и Mexc вы получите 20% скидку на торговую комиссию навсегда, бонус за регистрация до $30 000 и доступ в закрытый крипто-клуб! — Узнать подробнее
Заседание ФРС 1 ноября 2023 и выступление Пауэлла по процентной ставке, что будет с Биткоином
1 ноября 2023 в 21:00 по МСК состоится заседание ФРС, и в 21:30 по МСК выступление Джерома Пауэлла.
На данном заседании ФРС ожидается не повышение процентной ставки. Состоится заседание 1 ноября в 21:00 по Московскому времени (UTC +3:00) и ожидания на текущем этапе сформировались в районе 5.25% — 5.50%. То есть за не повышение ставки голосует большинство ~98%.
Потрясающе сильные данные США — ВВП (3КВ 2023Г — ПРЕДВ) = +4.9% КВ/КВ (ожид +4.3% / ранее +2.1%), они станут головной болью для ФРС США. Тем временем и США и ЕС больше не прогнозируют повышение ставки, а первое снижение ожидают весной 2024 года.
Большинство банков считает, что ФРС закончила повышение ставки в этом цикле. Так же все крупные инвестбанки ожидают паузу в ноябре
Присоединяйся к нам в телеграм РУ-Крипто, там мы будем смотреть LIVE заседание ФРС с комментариями.
26 октября Дж. Пауэлл не стал комментировать ДКП и экономические перспективы на выступлении, т.к. у ФРС сейчас blackout период, когда нельзя общаться со СМИ перед заседанием ФРС.
С момента начала QT в июне 2022 ФРС сократила объем гособлигаций на своем балансе почти на $860 млрд — до уровня марта 2021 года.
Что ожидает Wall Street от заседания ФРС 20 сентября 2023
МВФ: «Повышение ставки ФРС и укрепление доллара могут спровоцировать новую волну долгового кризиса во всем развивающемся мире. Укрепление доллара уже повышает стоимость долгов, деноминированных в долларах, для развивающихся стран. Рост процентных ставок мешает им выпускать новые долговые обязательства для финансирования внутренних потребностей и рефинансирования облигаций с наступающим сроком погашения.»
CEO BlackRock: «Не ожидаю ни жесткой, ни мягкой посадки в США в следующем году, т.к. считаю, что ставка останется на пиковом уровне. Сила экономики и потребителей дает мне уверенность в том, что сейчас все в порядке. Однако к 2025 году, скорее всего, ФРС придется повысить ставку еще выше, и тогда уже мы увидим последствия.»
Goldman Sachs: «Заявления Пауэлла и других участников FOMC согласуются с нашими ожиданиями того, что Комитет сохранит ставку на ноябрьском заседании, и мы по-прежнему ожидаем, что ставка останется на текущем уровне до IV кв. 2024.»
Bloomberg Strategists: «ФРС, скорее всего, ослабит оптимизм инвесторов на ноябрьском заседании, на котором будет возможность напомнить, что снижение ставки в текущий момент даже не стоит на повестке дня.»
FT: «Вероятность того, что ФРС закончила повышение ставки растет на фоне распродажи облигаций.»
Bill Ackman: «Похоже, цикл повышения ставки ФРС закончен. Думаю, экономика начинает замедляться.»
�� Аналитика крипторынка, новости и инсайды — Телеграм канал , а так же вступайте в наш закрытый крипто-клуб с уникальной инфой и чатом в телеграм
�� Скидка и бонусы криптобирж. При регистрации от нас на Bybit, HTX Huobi и Mexc, вы получите скидку на торговую комиссию до 20%, бонус до $30 000, и доступ в наш крипто-клуб! — Узнать подробнее
Что будет с курсом Биткоина 1 ноября на заседании ФРС и выступлении Пауэлла
1 ноября 2023 состоится заседание ФРС на котором не ожидается повышение процентной ставки. Ввиду чего ожидается, что заседание не повлияет на курс Биткоина.
После такого бурного роста на ожиданиях о скором принятии спотового ETF Биткоина, главная криптовалюта за октябрь выросла с $26 000 до $35 000 показав стремительный рост на 30%. RSI достиг 89%, что говорит о скором остывании роста BTC.
В последнюю неделю октября ожидается консолидация в районе $35 000, который выступает уровнем сопративления. В этот период ожидается биткоин повторит аналогичное замедление после бурного роста, как это было ранее в рамках цикла с начала 2023 года. В этот период могут проявить себя альткоины, так как доминация BTC тоже приближается к главной зоне сопративления на уровне 55% — 57%.
В случае принятия спотового ETF BTC или заявления SEC о скором принятии, мы можем увидеть продолжение бурного роста до $45 000 — $55 000 до конца 2023 года, что будет очень позитивным сигналом для крипто рынка называемым «Санта Клаус ралли».
�� Присоединяйся в телеграм канал и крипто-клуб
Аналитика, прогнозы курса криптовалют, новости и инсайды: Telegram канал РУ-Крипто . Так же вступай в наш закрытый крипто-клуб RUCRYPTO CLUB, с уникальной инфой и чатом в телеграм.
�� Скидка 20% на крипту и бонус до $30 000
При регистрации от нас на бирже Bybit, HTX Huobi и Mexc вы получите 20% скидку на торговую комиссию навсегда, бонус за регистрация до $30 000 и доступ в закрытый крипто-клуб! — Узнать подробнее
Конференция на заседании ФРС
Сегодня главное внимание участников рынка будет сфокусировано на решении ФРС в 22.00мск и пресс-конференции Пауэлла в 22.30мск.
Основная реакция рынка будет на точечные прогнозы членов ФРС по траектории ставок и указания сопроводительного заявления по ставкам.
Сентябрьские прогнозы ФРС по ставке предполагали ещё 1 повышение ставки в 2023 году и два снижения ставки в 2024 году, с учетом падения инфляции и охлаждения рынка труда логично отсутствие планов большинства членов ФРС по ещё одному повышению ставки.
Если ФРС решится убрать из прогнозов ещё одно повышение ставки, то возникнет необходимость компенсировать сие ястребиным нарративом сопроводительного заявления/риторикой Пауэлла для того, чтобы предотвратить резкое смягчение финансовых условий, которое может привести к росту инфляции.
ФРС может подчеркнуть в сопроводительном заявлении сохранение готовности повысить ставку при недостаточном снижении инфляции, а прогнозы могут включать планы только по одному снижению ставки на 0,25% в 2024 году или же отсутствие планов по снижению ставки в 2024 году в то время, как рынки ожидают 4-5 снижений ставки по 0,25% в следующем году.
Вне зависимости от решения ФРС по ещё одному повышению ставки логично ожидать, что голубиное решение будет компенсировано ястребиной риторикой Пауэлла, а в случае ястребиного решения риторика сопроводительного заявления/пресс-конференции Пауэлла будет с голубиными нотками, что может привести к изменению направления рынков после первой реакции на решение.
Инфляцию цен производителей США за ноябрь в 16.30мск отследить следует, но реакция маловероятна.
Отчет EIA увидит свет в 18.30мск, отчет API сообщил о падении запасов нефти на фоне роста запасов бензина и по мнению экспертов, аналогичная тенденция сохранится в отчете EIA.
Традиционно на заседании ФРС пройдет конференция в Telegram с началом в 21.00мск:
t.me/analitycs_omega
Конференция доступна для всех в режиме чтения.